ＮＹ市場サマリー（2日）利回り反転上昇、株続伸　ドル対ユーロで4週連続高へ

＜為替＞　ドルが対ユーロで４週連続で上昇する見通し。ユーロ圏債の売りを背景に米債利回りが上昇しているほか、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が引き続きタカ派的な金融政策スタンスを維持するとの期待がドルを支援している。

ただ、２日発表された米雇用統計を受け、ドルは最近の上昇分を一部削った。９月の雇用統計では、非農業部門雇用者数が２万９０００人増で、前月から伸びが鈍化し市場予想を下回った。失業率は４．２％で、前月の４．１％から上昇した。

ＣＭＥのフェドウオッチによると、市場はＦＲＢが８６％の確率で１０月に金利を据え置くと見込んでいる。１週間前は３６％だった。

終盤の取引で、ユーロ／ドルは０．１３％高の１．１２５８０ドル。ただ、ユーロは週間では４週連続での下げとなる見通しで、これは２０２５年５月半ば以来最長となる。

主要通貨に対するドル指数は０．１％安の１０１．８８。ただ、週足では３週連続で上昇する見込み。

ドル／円は０．１５％安の１５７．８１円。ただ、ドルは週間で３週連続の上昇となる見通し。

ドル／スイスフランも０．３％安の０．８２８５フラン。

また、ユーロ圏金融・債券市場では、財政問題の悪化とインフレ高進を巡る懸念から、仏１０年債利回りが約２５年ぶりに５％近辺まで上昇する場面があった。

ユーロは対スイスフランで０．１５％安の０．９３２７フラン、対円では横ばいの１７７．６７円となった。週間ベースでは、ユーロはスイスフラン、円双方に対し下落する見通し。

ＮＹ外為市場：[USD/J]

＜債券＞　朝方発表された９月の雇用統計を受け国債が買われ、利回りが低下したものの、雇用統計の消化が進むにつれ売りが再燃し、利回りは上昇に転じた。市場関係者は、インフレ懸念や国債の大量発行など、債券市場を圧迫する複数の要因が改めて意識されたとしている。労働省が発表した９月の雇用統計は非農業部門雇用者数が２万９０００人増と、伸びは前月から鈍化。失業率は４．２％と、前月の４．１％から上昇した。これを受け米連邦準備理事会（ＦＲＢ）による追加利上げ観測が後退し、今月２７─２８日の連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）で金利据え置きが決定される確率は約８０％と、雇用統計発表前の７４％から上昇した。年内最後となる１２月８─９日のＦＯＭＣで追加利上げが決定される確率は約８６％となっている。雇用統計発表を受け当初は国債が全面的に買われたものの、その後は売りが再燃した。終盤の取引で、１０年債利回りは４．７２ベーシスポイント（ｂｐ）上昇の５．２８１％。一時は５．１５７０％まで低下し、約１週間ぶりの低水準を付けていた。３０年債利回りは２．９１ｂｐ上昇の５．６３２１％。一時は５．５５２３％まで低下していた。２年債利回りは３．９８ｂｐ上昇の４．８２７％。一時４．６９３４％まで低下し、約２週間ぶりの低水準を付けていた。２年債と１０年債の利回り格差は４５．２ｂｐと、前日終盤からやや拡大した。週間ベースでは１０年債利回りが１０ｂｐ、３０年債利回りが１３．２ｂｐ、それぞれ上昇。２年債利回りは３．３ｂｐ低下し、週間ベースで８月第２週以来初めて低下した。

米金融・債券市場：[US/BJ]

＜株式＞　続伸して取引を終えた。この日発表された雇用統計の内容を受け、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）による今月の連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）での利上げ観測が後退した。米労働省労働統計局が発表した９月の雇用統計によると、非農業部門雇用者数は２万９０００人増で、前月から伸びが鈍化し市場予想を下回った。過去２カ月分も大幅に下方改定された。失業率は４．２％で、前月の４．１％から上昇した。これを受け、ＣＭＥのフェドウオッチによると、ＦＲＢが１０月のＦＯＭＣで少なくとも２５ベーシスポイント（ｂｐ）利上げするとの観測は２２．７％と、前日の２４．４％、１週間前の６４．２％から低下した。利上げ観測の後退を受け、金利に敏感な銘柄が買われた。Ｓ＆Ｐ総合５００種の不動産セクターは０．４％高、中小型株で構成するラッセル２０００指数は０．９％高と、１日としては過去１カ月で最大の上昇率となった。大型株も相場をけん引し、エヌビディアは１．３％高、テスラは４．７％高と、Ｓ＆Ｐ５００種を大きく押し上げた。テスラの上昇を受けＳ＆Ｐの一般消費財セクターは１．４％高と、Ｓ＆Ｐ５００の主要１１業種のうち最も高いパフォーマンスとなった。スポーツ用品大手ナイキは３．６％安。同社は１日、２０２７会計年度売上高が１桁台後半の減少率になるとの見通しを示したほか、追加の人員削減や世界事業の再編を含む新たな経営改善策を発表した。データ記憶装置メーカーの株価も下落。ウエスタン・デジタルとシーゲイト・テクノロジーはいずれも約１０％急落し、Ｓ＆Ｐの情報技術セクターで下落率トップとなった。東芝が２０２７年度中に人工知能（ＡＩ）データセンター向けのハードディスクドライブ（ＨＤＤ）の生産能力を倍増すると日経新聞が報じたことが材料となった。ニューヨーク証券取引所（ＮＹＳＥ）では値上がり銘柄数が値下がり銘柄数を１．６７対１の比率で上回ったほか、ナスダックでも１．３４対１で値上がり銘柄が多かった。米取引所の合算出来高は１６９億３０００万株。直近２０営業日の平均は１７２億８０００万株。

米国株式市場：[.NJP]

＜金先物＞　米雇用統計で９月の雇用増加が予想を大きく下回ったことを受け、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の利上げ観測が後退し、金相場は一時上昇したものの、ドル高と米長期金利の上昇が重しとなり、反落した。中心限月の清算値は１オンス＝４１６２．３０ドルで、前日比１％安。金現物は０．９％安の４１４０．０６ドルとなり、週間では３．４％安となった。

米労働省労働統計局が２日発表した９月の雇用統計によると、非農業部門雇用者数は２万９０００人増で、前月から伸びが鈍化し市場予想を下回った。米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が今月の米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）で追加利上げに踏み切る可能性はほぼなくなったとみられる。ＣＭＥフェドウオッチによれば今月の利上げ確率は２２％と、週初の７０％から大きく低下した。アナリストは、ＦＲＢがインフレ抑制を優先する姿勢を維持する中、今後の金相場は米労働市場の動向次第との見方を示している。

ＮＹ貴金属：[GOL/XJ]

＜米原油先物＞　反落して取引を終えた。欧州首脳が、価格引き下げに向けてディーゼル燃料（軽油）の備蓄を放出するよう求めていた米国の要請に応じることで合意した。清算値は、北海ブレント先物が０．０６ドル（０．０６％）安の１バレル＝１０２．２５ドル。米ＷＴＩ先物は１．７６ドル（１．９０％）安の１バレル＝９１．１１ドル。主要７カ国（Ｇ７）は２日の首脳共同声明で、世界のエネルギー市場の安定化に向け、国際エネルギー機関（ＩＥＡ）を通じてディーゼル燃料などの石油備蓄１億バレルを協調放出すると発表した。Ｇ７の発表に先立ち、トランプ米大統領は交流サイト（ＳＮＳ）「トゥルース・ソーシャル」への投稿で「欧州は大量に備蓄しているディーゼルを大規模に放出することに合意した。手続きは直ちに開始される」と表明していた。

ＮＹＭＥＸエネルギー：[CR/USJ]

ドル／円　ＮＹ終値 157.83/157.88

始値 157.71

高値 157.91

安値 156.97

ユーロ／ドル　ＮＹ終値 1.1253/1.1254

始値 1.1234

高値 1.1285

安値 1.1222

米東部時間

３０年債（指標銘柄） 17時05分 92*26.50 5.6229%

前営業日終値 93*03.00 5.6030%