ＮＹ市場サマリー（10日）米国株続落、ドル上昇、10年債利回り5％に迫る

＜為替＞終盤のニューヨーク外為市場では、ドルが主要通貨に対して上昇した。原油価格と債券利回りの上昇による今週の下落分の一部を取り戻した。一方、ユーロは軟化。欧州中央銀行（ＥＣＢ）は１０日、市場の予想通り利上げを決定した。

ＥＣＢはこの日開いた理事会で政策金利を０．２５％ポイント引き上げると決定した。利上げは予想通りで、今年２回目。ユーロEURは決定発表直後に下落し、対ドルで０．１９％安の１．１６１２ドルとなった。

マネーコープの北米ストラクチャードプロダクツ責任者、ユージン・エプスタイン氏は、米卸売物価指数（ＰＰＩ）の前年比の伸びが加速し、来週開かれる米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）での利上げ観測が強まったことが、ドル高を後押ししたようだと指摘。その上で「ＥＣＢの利上げ確率は全て上昇していることから、今回の決定はタカ派的だったと言える。ただ、全ての通貨ペアに共通するドル高の主因はＰＰＩだと思う。市場は１１日発表の米消費者物価指数（ＣＰＩ）を控えて神経質になっている」と述べた。

イエメンの親イラン武装組織フーシ派が、西部の戦略的な港湾都市モカを制圧したことを受け、原油価格が急騰したこともドルを支援した。

主要通貨に対するドル指数は０．２８％高の９９．０６と、３営業日続落に歯止めをかける見通し。

ＮＹ外為市場：[USD/J]

＜債券＞米金融・債券市場で、連邦準備理事会（ＦＲＢ）による利上げ観測が高まったことを受け国債利回りが上昇し、１０年債利回りが５％に迫った。財務省が実施した長期債を対象とした買い入れ消却（バイバック）の買い入れ額が上限を下回ったほか、応札額の半分程度にとどまったことも利回り上昇につながった。

１０年債利回りは１０．９３ベーシスポイント（ｂｐ）上昇の４．９４６％と、２０２３年１０月以来の水準を更新。３０年債利回りは７．２７ｂｐ上昇の５．３５８７％と、０７年６月以来の高水準を付けた。

ＦＲＢの金融政策の見通しを反映しやすい２年債利回りは１３．３３ｂｐ上昇の４．５６％と、２４年７月以来の高水準を付けた。

長期債利回りは財務省が実施した３０年債入札が堅調だったことを受け一時上げ幅を縮小したが、原油価格の上昇が続いたことで、一時的な動きにとどまった。

労働省が朝方発表した８月の卸売物価指数（ＰＰＩ、最終需要向け財・サービス）は前年比５．４％上昇。エネルギー高を反映し、伸びは７月の４．８％から加速したほか、予想の５．３％も上回った。前月比では０．４％上昇と、７月の０．１％から加速。予想は０．４％上昇だった。

米金融・債券市場：[US/BJ]

＜株式＞米国株式市場は続落して取引を終えた。８月の卸売物価指数（ＰＰＩ）と原油価格の急伸を受け、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が来週利上げに踏み切るとの懸念が強まったほか、米国債利回りの上昇で株式の相対的な魅力が薄れた。

主力の半導体銘柄が軟調となり、エヌビディアが２．３％安、マイクロン・テクノロジーが４．９％安でＳ＆Ｐ総合５００種の下げを主導した。前日にｉＰｈｏｎｅの大幅刷新を発表したアップルは３．６％上昇した。

イラン紛争でホルムズ海峡と紅海の双方の原油供給ルートが混乱する中、北海ブレント先物LCOc1が６％超上昇して１バレル＝１０７ドル台となり、インフレ懸念からＦＲＢが来週の連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）で利上げするとの見方が強まった。

米１０年債利回りは約３年ぶりの水準に上昇し、３０年債利回りは１９年超ぶり、２年債利回りは２年超ぶりの高水準に達した。

ベアードの投資戦略アナリスト、ロス・メイフィールド氏は「短期ゾーンで利回りが上昇しているのは、ＦＲＢが今後数カ月以内に利上げする公算が大きいためだ。長期ゾーンでは、債務・財政赤字の問題や根強いインフレが理由で利回りが上昇している」と指摘。「利回り上昇は株式市場にはマイナスだ。バリュエーションを押し下げ、企業活動のコストを高め、消費者にとっても生活コストの上昇につながる」と述べた。

米国株式市場：[.NJP]

＜金先物＞金相場は１％超下落した。８月の米卸売物価指数（ＰＰＩ）が加速し、原油価格の上昇も重なったことで、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の来週の利上げ観測が強まった。

スポット金は午後１時４２分（米東部時間、日本時間午前２時４２分）時点で前日比１％安の１オンス＝４３５５．８５ドル。一時は約１．７％下落し、４３２３．７８ドルを付ける場面もあった。米金先物の清算値は１．２％安の４４０７．３０ドルだった。

ＣＭＥのフェドウオッチによると、市場が織り込む来週の利上げ確率は７０％と、ＰＰＩ統計発表前の６２％から上昇した。

ＮＹ貴金属：[GOL/XJ]

＜米原油先物＞原油先物は６％超急騰し、北海ブレント先物と米ＷＴＩ先物はそろって１バレル＝１００ドルを上回った。イラン戦争開始以来、最大規模となる海上輸送への攻撃が相次ぐ中、原油供給ひっ迫懸念が一段と強まった。

清算値は、北海ブレントは６．４２ドル（６．３４％）高の１バレル＝１０７．６３ドル、ＷＴＩは６．４３ドル（６．６９％）高の１バレル＝１０２．４８ドル。

ＷＴＩの１００ドル突破は５月以来。ＷＴＩと北海ブレントはいずれも５月１９日以来の高値を付けたほか、約２カ月ぶりの大幅な上昇を記録した。

ＮＹＭＥＸエネルギー：[CR/USJ]

ドル／円　ＮＹ終値 154.42/154.

始値 154.07

高値 154.65