ＮＹ市場サマリー（6日）Ｓ＆Ｐ・ナスダック大幅高、ドル／円162円台前半、利回りほぼ横ばい

＜為替＞ニューヨーク外為市場では、円が対ドルで１６２円台前半と、約４０年ぶりの円安・ドル高水準にとどまり、政府・日銀による為替介入が引き続き警戒されている。

終盤の取引でドル／円は１６２．０７円近辺で推移。先週の取引で１６２．８４円と、１９８６年以来の円安・ドル高水準を付けており、神経質な取引が続いている。

政府・日銀による為替介入が引き続き警戒されているものの、一部市場関係者は介入が実施されたとしても円相場を長期的に下支えする効果は限定されると指摘。ＯＣＢＣ銀行の為替ストラテジスト、モー・シオン・シム氏は、市場でＦＲＢのタカ派リスクが引き続き意識されていることが円に対するマイナス要因になっていると指摘。為替介入への警戒で円相場の一段の下落は現時点では抑制されているものの「短期的には円は引き続き下押し圧力を受ける」との見方を示した。

Ｌ＆Ｇアセット・マネジメントのアジア投資戦略責任者、ベン・ベネット氏は、為替相場の変動が大きくなれば日本当局が介入に踏み切るとの見方を示しているものの、「相場の方向性は国内の緩和的な財政政策と、米国との大幅な金利差によって決まるため、為替介入でこうした方向性を変えられるとは思わない」と述べた。

市場では、日本当局がこれまでのように介入リスクを事前に示唆する手法を改め、円売りを仕掛ける投機筋のコスト引き上げを狙う集中的な対応に乗り出す可能性も取り沙汰されている。

ＮＹ外為市場：[USD/J]

＜債券＞米金融・債券市場では、国債利回りがおおむね横ばいで推移した。先週発表された６月の米雇用統計が軟調だったことを受け、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の早期利上げ観測が後退したことが引き続き影響している。

午後の取引で、ＦＲＢの金融政策の見通しに反応しやすい２年債利回りは４．１２９％。１０年債利回りは４．４８６％。１０年債利回りは雇用統計発表前は４．５％台に乗せていた。

労働省が２日に発表した６月の雇用統計は、非農業部門雇用者数の伸びが５万７０００人と、市場予想を大幅に下回った。これを受け、年内に必ずしも継続的な利上げが行われるとは限らないとの見方が台頭した。

アネックス・ウェルス・マネジメントのチーフエコノミックストラテジスト、ブライアン・ジェイコブセン氏は「今月２８─２９日の連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）会合までには多くのことが変わり得る。実際、すでに多くのことが変わっている」とした上で、「比較的軟調だった６月の雇用統計のほか、原油価格が米国とイランとの交戦開始前の水準に向けて下落していることなどを受け、利上げ観測はやや後退している。７月のＦＯＭＣでは新たなドットチャート（政策金利見通し）は公表されないが、インフレ見通しに対する悲観的な見方が変化していることを示唆する発言が出ても不思議ではない」と述べた。

ＦＲＢは６月１６─１７日に開いたＦＯＭＣで金利据え置きを決定。据え置きは４会合連続で、決定は全会一致だった。市場が織り込む９月のＦＲＢ会合までに利上げが実施される確率は５６％。前週２日時点では６４％だった。

米金融・債券市場：[US/BJ]

＜株式＞米国株式市場はＳ＆Ｐ５００種株価指数とナスダック総合指数が大幅高で取引を終えた。ブロードコムをはじめとする半導体株が上昇した。人工知能（ＡＩ）関連企業が堅調な第２・四半期決算シーズンをけん引するとの期待から、投資家が関連銘柄を買い進めた。

半導体大手ブロードコムは３．７％上昇。同社とアップルが、各種カスタム半導体の開発・供給に関する契約を２０３１年まで延長したことが材料となった。

Ｓ＆Ｐ５００情報技術セクターは１．３％上昇。フィラデルフィア半導体指数は３営業日ぶりに反発し、２．２％高となった。

ロングボウ・アセット・マネジメントのジェイク・ダラーハイド最高経営責任者は「この市場は多くの人を置き去りにしている。特定のハイテク銘柄や半導体銘柄を保有していなければ、基本的に上昇相場全体を逃してしまうことになる」と指摘。その上で「非常に不安定な上昇だ。特に米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が長期にわたり高金利政策を続ければリスクになる」と述べた。

マイクロソフトは１％安。従業員の約２．１％に当たる約４８００人を削減すると明らかにした。

米国株式市場：[.NJP]

＜金先物＞米ドル高を背景に金相場は２週間ぶり高値から押し戻されたが、米労働市場の冷え込みを示す兆候が米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の利上げ観測を和らげたため、下落幅は限定的だった。

スポット金は１８４５ＧＭＴ（日本時間７日午前３時４５分）時点で０．３％安の１オンス＝４１６３．６４ドル。８月渡しの米金先物は１％高の１オンス＝４１６７．５０ドルで清算された。

６月の米雇用統計は伸びが鈍化し、前月・前々月分も下方修正されたことで、ＦＲＢによる早期利上げ観測が後退。市場では９月の利上げ確率が５７％程度と見られている。

ＮＹ貴金属：[GOL/XJ]

＜米原油先物＞米国時間の原油先物は、イラン戦争前の水準付近で推移した。サウジアラビアが公式販売価格を引き下げたほか、石油輸出国機構（ＯＰＥＣ）加盟国とロシアなどの非加盟国で構成する「ＯＰＥＣプラス」が８月からの生産目標のさらなる引き上げを承認した。ホルムズ海峡を通じた輸出はさらに回復した。

清算値は、北海ブレント先物が０．１３ドル（０．２％）安の１バレル＝７１．９９ドル。米ＷＴＩ先物は０．１４ドル（０．２％）安の６８．５５ドル。

ＮＹＭＥＸエネルギー：[CR/USJ]

ドル／円　ＮＹ終値 162.08/162.

始値 162.30

高値 162.42