ＮＹ市場サマリー（4日）ドル・利回り上昇、株反落 | ニューズウィーク日本版オフィシャルサイト

＜為替＞　８月の米雇用統計を受け米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が今月の会合で利上げに踏み切るとの観測が高まったことを受け、ドルが円やユーロなどの主要通貨に対し上昇した。ただ、７日がレーバーデー（労働者の日）の祝日で３連休になるほか、来週発表されるインフレ指標を見極めたいとの思惑から、ドルは序盤の上げ幅を一部縮小。終盤の取引でドル／円は０．２６％高の１５６．１９円で取引されている。労働省が朝方発表の８月の雇用統計では、非農業部門雇用者数が１６万２０００人増と、予想外に減少した７月から反転。エコノミスト予想（５万６０００人増）も大きく上回った。失業率は４．１％と、前月から横ばい。時間当たり賃金は前年比３．１％増と、伸びは７月の３．２％から鈍化した。ウォラー理事は３日、今後発表される経済指標でインフレ圧力の鈍化が確認されれば、１５─１６日の米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）で政策金利の据え置きを支持する考えを示しており、市場では来週１０日に発表される卸売物価指数（ＰＰＩ）、１１日に発表される消費者物価指数（ＣＰＩ）が注目されている。金利先物が織り込む９月の会合で利上げが決定される確率は５７％。雇用統計発表前は５０％だった。円は今週に入り、日銀の利上げペースが加速するとの観測が強まったことを背景に急伸。円は７月末の日米協調介入後につけた高値である１ドル＝１５５．２１円を試す展開となっており、この水準を突破すれば５月６日以来の円高・ドル安水準となる。三村淳財務官は４日、為替対応について「引き続き臨戦態勢ということは変わらない」と述べ、１日まで米国で開催された２０カ国・地域（Ｇ２０）財務相・中央銀行総裁会議の後も米国の通貨当局とは「絶え間なく連絡を取っている」と語った。市場では、日本国債利回り上昇を受け、保険会社や年金基金などの日本の投資家が米国債への投資を引き揚げ、日本国債へ資金をシフトする可能性があるとの見方も出ている。終盤の取引で主要通貨に対するドル指数は０．２１％高の９９．１７。ユーロ／ドルは０．１２％安の１．１６１１ドル。

ＮＹ外為市場：[USD/J]

＜債券＞　国債利回りは上昇した。予想外に強い米雇用統計を受け、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）による金融引き締めへの観測が強まったためだ。ただ、市場参加者が来週の消費者物価指数発表を控えて慎重となり、利回りはやや押し戻された。

市場はすでに来週の消費者物価指数（ＣＰＩ）を見据えている。市場ではよりタカ派的な見方に傾く可能性があるが、ＦＲＢが９月１５─１６日に開く米連邦公開市場委員会（ＦＯＭＣ）で利上げに至るかどうかは、なお比較的不透明だ。

金融政策の変更に特に敏感な２年債利回りが上昇をけん引し、終盤では４ｂｐ上昇の４．３７％となった。週初からの債券売りの波で、利回りは一時４．４２４６％と、２０２５年１月以来の高水準を付けた。

雇用統計発表直後、フェデラルファンド（ＦＦ）金利先物市場が織り込む今月のＦＲＢ会合での利上げ確率は約６５％と、統計発表前の約５５％から上昇した。ただ、午後には５７％に低下した。

１０年債利回りは、雇用統計発表後に一時４．８１２％まで上昇した後、終盤では約２ｂｐ上昇の４．７８％前後となった。

３０年債利回りはほぼ変わらずの５．２４％。

２年債と１０年債の利回り格差は４０．３７ｂｐだった。短期債利回りが上昇をけん引したことから、この日は２．７ｂｐ縮小した。

米金融・債券市場：[US/BJ]

＜株式＞　主要３指数が反落して取引を終えた。８月の雇用統計を受け米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が今月の会合で利上げに踏み切るとの観測が高まり、幅広い銘柄に売りが広がった。

Ｓ＆Ｐ総合５００種の主要１１業種では、一般消費財株が最も大きく下落。資本財株と情報技術（ＩＴ）株は小幅ながらも上昇した。

半導体株指数は３．４％上昇。主要セクターの中で突出して堅調だった。ただ、四半期ベースでは１７．８％下落している。

ソフトウエア・サービス株指数は２．１％下落。ただ、四半期ベースでは約２４％上昇している。

個別銘柄では、カナダのスポーツ衣料品大手ルルレモン・アスレティカが１７．４％急落。前日に通期見通しの２度目の下方修正を発表したことを受け、企業再建が長期化する可能性が警戒されている。

クリエイティブツール大手のアドビは６．７％安。最高経営責任者（ＣＥＯ）の交代発表が嫌気された。

ニューヨーク証券取引所では値下がり銘柄数が値上がり銘柄数を１．０４対１の比率で上回った。ナスダック市場では値上がり銘柄が値下がり銘柄を１．１対１の比率で上回った。

米取引所の合算出来高は１３１億４０００万株。直近２０営業日の平均は１４８億９０００万株。

来週７日はレーバーデー（労働者の日）の祝日のため、米国株式市場は休場となる。

米国株式市場：[.NJP]

＜金先物＞　米国の雇用統計が予想を上回る伸びを示し、米連邦準備理事会（ＦＲＢ）が今月にも利上げに踏み切るとの観測が強まったことから、金相場は下落し、週間でも小幅な下げとなる見通しとなった。金現物は米東部時間午後１時４９分（日本時間翌午前２時４９分）時点で１オンス＝４４１９．０９ドルと１．２％安。雇用統計発表直後には一時２％超下落し、４３６４．９９ドルまで下げた。

米金先物１２月限の清算値は１．４％安の１オンス＝４４７６．６０ドル。

ＮＹ貴金属：[GOL/XJ]

＜米原油先物＞　米国とイランの紛争が７カ月目に入り、両国の軍事衝突が再燃する中、上昇し、週ベースでも大きく値上がりして取引を終えた。

清算値は、北海ブレント先物が０．７６ドル（０．８％）高の１バレル＝９２．６８ドル。米ＷＴＩ先物は０．１８ドル（０．２０％）高の９１．４８ドル。週間ベースでは、北海ブレントが７．６％、米ＷＴＩが約１０％それぞれ上昇。紛争の影響を背景に、中東における供給ルートは依然として阻害されている。

ＮＹＭＥＸエネルギー：[CR/USJ]

ドル／円　ＮＹ終値 156.24/156.25

始値 156.31

高値 156.74

安値 155.36

ユーロ／ドル　ＮＹ終値 1.1613/1.1614

始値 1.162

高値 1.1626